您现在的位置:中国早晚报主页 > 娱乐财经 > 返回首页

奥飞娱乐:广发证券股份有限公司关于公司开展外汇套期保值业务的核查意见

2020-03-25 18:11编辑:编辑07人气:


奥飞娱乐:广发证券股份有限公司关于公司开展外汇套期保值业务的核查意见

奥飞娱乐:广发证券股份有限公司关于公司开展外汇套期保值业务的核查意见

时间:2020年03月25日 16:16:51 中财网

原标题:奥飞娱乐:广发证券股份有限公司关于公司开展外汇套期保值业务的核查意见

奥飞娱乐:广发证券股份有限公司关于公司开展外汇套期保值业务的核查意见


广发证券股份有限公司

关于奥飞娱乐股份有限公司

开展外汇套期保值业务的核查意见

广发证券股份有限公司(以下简称“保荐机构”)作为奥飞娱乐股份有限公司(以下简称
“奥飞娱乐”或“公司”)非公开发行股票持续督导的保荐机构,根据《证券发行上市保荐业
务管理办法》、《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所上市公司保荐工作指引》、
《中小企业板信息披露业务备忘录第25号:商品期货套期保值业务》等有关法律法规和规范
性文件的要求,对奥飞娱乐拟开展外汇套期保值业务事项进行了核查,核查情况如下:

一、开展外汇套期保值业务的目的

公司海外业务主要采用美元、港币、欧元、英镑等外币进行结算,因此当汇率出现较大波
动时,汇兑损益对公司的经营业绩会造成较大影响。为有效规避和防范外汇市场风险,防止汇
率大幅波动对公司生产经营造成不利影响,公司(包括合并报表范围内的子公司,下同)拟与
银行开展外汇套期保值业务。


公司从事外汇套期保值业务主要目的是充分利用外汇工具的套期保值功能,降低汇率波动
对公司的影响,使公司专注于生产经营,在汇率发生大幅波动时,公司仍将保持一个稳定的利
润水平。


二、外汇套期保值业务概述

(一)主要涉及币种及业务品种

公司的外汇套期保值业务只限于从事与公司生产经营所使用的主要结算货币相同的币种,
主要外币币种有美元、港币、欧元、英镑等。公司进行的货币、利率互换及期权业务包括但不
限于外汇远期、结构性远期、外汇掉期、外汇期权、利率掉期等业务,且单笔业务的锁定汇率
的期限不超过2020年12月31日。


(二)拟投入资金及业务期间

1、自董事会审批通过之日起至2020年12月31日止为一个期间,预计该年度期间公司远
期外汇合约本金累计发生额不超过2亿元人民币(或等值外币)。



2、公司董事会同意授权公司管理层全权代表公司在上述金额范围内签署与外汇套期保值
业务相关的协议及文件。


三、公司对于远期外汇套期保值的可行性分析

公司已制定《远期外汇交易业务管理制度》(以下简称“制度”),规定公司从事外汇交易
业务,以规避汇率风险为主要目的,禁止投机和套利交易。制度就公司外汇套期保值业务的操
作原则、审批权限、操作流程、责任部门、信息隔离措施、风险报告、风险处理程序及信息披
露等做出了明确规定。制度符合监管部门的有关要求,满足实际操作的需要,相关风险控制措
施切实有效。


四、外汇套期保值业务的风险分析

(一)汇率波动风险:在汇率行情变动较大的情况下,银行结售汇汇率报价可能偏离公司
实际收付时的汇率,造成汇兑损失。


(二)客户及供应商违约风险:由于客户的付款或支付给供应商的款项逾期,与锁汇期限
不符,导致公司锁汇损失。


(三)收付款预测风险:公司根据销售订单和采购订单进行收付款预测,实际执行过程中,
客户或供应商可能会调整订单,造成公司收付款预测不准,导致交割风险。


(四)法律风险:因相关法律发生变化或交易对手违反相关法律制度可能造成合约无法正
常执行而给公司带来损失。


五、公司采取的风险控制措施

(一)为避免汇率大幅波动风险,公司会加强对汇率的研究分析,实时关注国际市场环境
变化,适时调整经营策略,最大限度的避免汇兑损失。


(二)公司严格根据《远期外汇交易管理制度》及公司相关责权规定从事外汇交易业务,
外汇交易行为均以正常生产经营为基础,以具体经营业务为依托,以套期保值为手段,以规避
和防范汇率风险为目的,不进行单纯以盈利为目的的外汇交易。


(三)公司财务部、审计部等作为相关责任部门均有清晰的管理定位和职责,并且责任落
实到人,通过分级管理,从根本上杜绝了单人或单独部门操作的风险,在有效控制风险的前提
下也提高了对风险的应对速度。



(四)公司审计部将每季度对外汇套期保值业务的实际操作情况、资金使用情况及盈亏情
况进行审查,并将审查情况向总经理及董事会审计委员会报告。


(五)公司使用与远期外汇交易保证金相匹配的自有资金,进行远期外汇交易的额度不超
过实际进出口业务外汇收支总额,不使用募集资金直接或间接进行套期保值,且严格按照董事
会审议批准的远期外汇交易额度,控制资金规模,不影响公司正常经营。


(六)为防止外汇套期保值延期交割,公司将严格按照客户付款计划,控制外汇资金总量
及结售汇时间。外汇套期保值业务锁定金额和时间应与外币付款金额和实际执行期间相匹配。


(七)公司仅与具有合法资质的银行开展外汇套期保值业务,通过场内市场进行交易,并
密切跟踪相关领域的法律法规,规避可能产生的法律风险。


六、开展外汇套期保值业务的会计核算原则

公司根据《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》、《企业会计准则第 24 号—
—套期保值》、《企业会计准则第 37 号——金融工具列报》等相关规定及其指南,对外汇套期
保值业务进行相应核算和披露。


七、相关审批程序

奥飞娱乐《关于开展2020年度远期外汇套期保值业务的议案》已经公司第五届董事会第
七次会议审议通过。


公司独立董事发表如下同意意见:

经核查,公司开展外汇套期保值业务是围绕公司业务进行的,不是单纯以盈利为目的,而
是以具体经营业务为依托,以套期保值为手段,以规避和防范汇率波动风险为目的,以保护公
司正常经营利润为目标,具有一定的必要性和合理性。公司在保证正常生产经营的前提下开展
外汇套期保值业务,有利于规避和防范汇率大幅波动对公司经营造成的不利影响,有利于控制
外汇风险。本次申请开展外汇套期保值业务符合公司利益,不存在损害公司及全体股东,特别
是中小股东利益的情形,符合《深圳证券交易所上市公司规范运作指引(2020年修订)》、公
司《远期外汇交易业务管理制度》的相关规定。综上所述,同意公司本次对开展外汇套期保值
业务的申请。


八、保荐机构的核查意见


保荐机构经核查后认为:

1、公司开展外汇套期保值业务符合公司实际经营的需要,可以在一定程度上降低汇率波
动对公司经营业绩的影响;

2、公司根据相关规定及实际情况制定了《远期外汇交易业务管理制度》,针对套期保值业
务内部管理的制度较为完备,具有相应的风险控制措施;

3、公司使用与远期外汇交易保证金相匹配的自有资金,进行远期外汇交易的额度不超过
实际进出口业务外汇收支总额,不使用募集资金直接或间接进行套期保值,且严格按照董事会
审议批准的远期外汇交易额度,控制资金规模,不影响公司正常经营;

4、保荐机构同时提请投资者关注:虽然公司对外汇套期保值业务采取了相应的风险控制
措施,但套期保值业务固有的汇率波动风险、内部控制固有的局限性及由于相关款项的实际回
款规模和时间与预测出现偏差而导致的延期交割等方面的风险,都可能对公司的经营业绩产生
影响;

5、保荐机构对公司第五届董事会第七次会议审议通过的开展外汇套期保值业务事项无异
议。


(以下无正文)


(本页无正文,专用于《广发证券股份有限公司关于奥飞娱乐股份有限公司开展外汇
套期保值业务的核查意见》签字盖章页)













保荐代表人:

林焕伟 李锐













保荐机构:广发证券股份有限公司



年 月 日


  中财网

(来源:网络整理)

织梦二维码生成器
0
已推荐
  • 凡本网注明"来源:中国早晚报的所有作品,版权均属于中中国早晚报,转载请必须注明,http://www.zaowannews.com。违反者本网将追究相关法律责任。
  • 本网转载并注明自其它来源的作品,目的在于传递更多信息,并不代表本网赞同其观点或证实其内容的真实性,不承担此类作品侵权行为的直接责任及连带责任。其他媒体、网站或个人从本网转载时,必须保留本网注明的作品来源,并自负版权等法律责任。
  • 如涉及作品内容、版权等问题,请在作品发表之日起一周内与本网联系,否则视为放弃相关权利。






图说新闻

更多>>
2019杭州华为体检代检之爱康国宾再严格你也不用怕--红太阳体检

2019杭州华为体检代检之爱康国宾再严格你也不用怕--红太阳体检



返回首页